Priserna på produkter som kommer från Kina kommer sannolikt att stiga minst 10 procent under det första halvåret 2011, tror Bruce Rockowitz, vd för globalt konsumentvaru- exportören Li & Fung Ltd Västländer som redan kämpar med stigande råvarupriser kommer att känna sig ännu mer press när Kina går på sina ökade kostnader på arbets- och andra tillverknings ingångar. Redan importörer runt om i världen letar efter billigare alternativ. En artikel i Time Magazine kallar detta "Kina Effect".
Denna effekt hänvisar till det faktum att lönerna i Kina är på uppgång som ett resultat av Kina utvecklas från en exportberoende, låg kostnad tillverkningsland till en efterfrågestyrd, serviceinriktat land. Ökningen i kinesiska lönerna i sin tur orsakar lågteknologiska fabriksarbete att migrera över Kinas gränser till grannländer som Malaysia och Thailand till Vietnam och Bangladesh. Dessa länder har en konkurrensfördel gentemot Kina eftersom de har en relativt stort utbud av billigare arbetskraft samt andra tillverkningskostnader.
För närvarande är den globala trenden för internationella köpare och importörer att tillverka och source produkter från lågkostnadsländer. Denna trend förväntas stärkas under de kommande tio åren - särskilt i kunskapsintensiva branscher som dessa mer påverkas av stigande arbetskraftskostnader. Arbetsintensiva industrier (leksaker, kläder och skor) och vissa kunskapsintensiva branscher, såsom hemelektronik och hårdvara kommer att drabbas särskilt hårt.
Enligt Citigroup, tillverkning löner i Kina var den sjunde billigaste och Malaysia den åttonde under 2010 efter en jämförelse mellan 12 länder i Asien. Trots att många importörer och tillverkare har en historia av inköp eller tillverkning i Kina, är trenden av stigande kostnader i Kina en betydande avskräckande för att bara ha en närvaro i Kina i framtiden. I själva verket, om de aktuella löneutvecklingen håller i Kina, många företag förväntar sig framtida löneökningar i Kina att avsevärt snabbare än de i Sydostasien.
Enligt McKinsey rapport, från så tidigt som 2002, lågprisländernas export redan växer dubbelt så snabbt (cirka 13 procent) som världshandeln (cirka 6 procent). Enbart den globala handeln i kläder kan växa från US $ 200.000.000.000 under 2002 till över US $ 300.000.000.000 2015. världshandeln av el- och elektronikindustrin redan överstiger US $ 1000000000000 och förväntas också växa. För närvarande länder som Malaysia och Thailand har alla en betydande försprång i dessa branscher.