Investment Analysis-En ny Approach

av beskrivnings variabler. Med andra ord, vilka variabler förklarar rörelsen i aktiekurserna? Detta, naturligtvis, ger oss rätt tillbaka till uppdelningen mellan att bygga modellen och sedan manipulera den som avses i undersökningen. Många av de metoder som antagits tidigare har tenderat att koncentrera sig på form manipulation fasen och lämnar den första fasen, modellbygge, som en underförstådd hänvisning. Detta avspeglar också en brist på en överenskommelse om en fungerande teori om förfaranden börs och prestanda.

Emellertid har mycket arbete gjorts med hjälp av statistiska metoder för att analysera sambanden mellan aktie-priser och olika färdig valt variabler (särskilt Rayner och Little (1966)). Allt - detta arbete verkar lämna det centrala problemet untouched-, en användbar modell är så långt bort som någonsin. Svaret är, jag känner inte att tillämpa en strategi stelt men att använda en kombination av många tekniker som används i andra områden.

Särdragsextraktion och den kognitiva strategi i allmänhet tycks erbjuda mycket mer utrymme än andra metoder för att ge en förståelse av ämnet investeringar som helhet. Problemet med att bygga en användbar modell har kontaktats med COIN i åtanke. Det antas att data för MYNT kan manipuleras med hjälp av en kombinatorisk logik-metod (en modifikation av boolesk algebra) på ett sådant sätt att prestandan för MYNT blir optimalt-det kommer nästan säkert aldrig vara perfekt. Marked framgång har uppnåtts genom denna teknik, framgång går upp från 35% till ett maximum hittills 70%.

Därmed kvaliteten på uppgifterna har förbättrats från inte så bra att ganska bra med minimal förändring. I själva verket är de enda ändringar som gjorts i uppgifterna att vända några av korrelations tecken på 10 variabler som valts (de är alla antas positiv a priori). Emellertid har tekniken helt klart en maximal framgång (det är 4 trångsynt ") och mycket mer kan göras med en uppsättning av data i form av allmänna kombinations funktioner.

Det tillvägagångssätt här kan ses att passa Ivakhnenko sekundära återkoppling '; Jag är i själva verket försöker att göra valet av variabler och deras relationer (och därmed bygga modellen) automatisk, med tanke på en databas för att arbeta med. Framtiden är mycket ljus, eftersom de preliminära resultaten är uppmuntrande. Det råder ingen tvekan om att det gäller investeringar är mogen för undersökning med användning av metoder som används inom andra områden Omdömen